รูปแบบการตกแต่งกำไรที่เปลี่ยนแปลงไปตามกลไกการกำกับดูแล
Article Sidebar
Main Article Content
บทคัดย่อ
การจัดการกำไรผ่านนโยบายการดำเนินงานซึ่งส่งผลต่อรายการค้า (Real Earnings Management) เป็นอีกหนึ่งกลยุทธ์ที่ผู้บริหารนำมาใช้ในการตกแต่งตัวเลขกำไรสุทธิที่รายงานในงบกำไรขาดทุนให้เป็นไปตามที่ต้องการ ซึ่งรูปแบบการตกแต่งกำไรในลักษณะนี้ผู้บริหารจะใช้วิธีการกำหนดนโยบายการดำเนินงานที่แตกต่างไปจากนโยบายการดำเนินงานตามปกติเพื่อส่งผลให้เกิดรายการค้าหรือเหตุการณ์เชิงเศรษฐกิจและยอดกำไรที่ต้องการตามลำดับ โดยการจัดการกำไรผ่านรายการค้าจริงนี้แตกต่างจากการจัดการกำไรผ่านรายการคงค้างแต่ส่งผลกระทบต่อคุณภาพของตัวเลขกำไรที่รายงานในงบการเงินเช่นเดียวกัน นอกจากนี้การตกแต่งตัวเลขกำไรในรูปแบบนี้ยังไม่มีกฎหมายที่เกี่ยวข้องโดยเฉพาะควบคุม และงานวิจัยเชิงประจักษ์ได้ชี้ให้เห็นว่าการจัดการกำไรในลักษณะนี้มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นเมื่อกิจการถูกตรวจสอบโดยกลไกการกำกับดูแลภายนอกที่เพิ่มมากขึ้น จากผลการวิจัยดังกล่าวสะท้อนให้เห็นถึงความสำคัญของการควบคุมการตกแต่งกำไรผ่านรายการค้าและประเด็นปัญหาของกลไกการควบคุมที่ไม่สามารถลดแรงจูงใจของผู้บริหารในการตกแต่งกำไรทุกรูปแบบได้ ซึ่งส่งผลทำให้หน่วยงานกำกับดูแลต้องตระหนักในการออกมาตรการกำกับดูแลที่แตกต่างกันเพื่อควบคุมการตกแต่งกำไรในแต่ละรูปแบบ
Article Details
บทความที่ได้รับการตีพิมพ์ในวารสารเป็นความคิดเห็นของผู้เขียน มิใช่ความคิดเห็นของกองบรรณาธิการและคณะผู้จัดทำวารสาร และบทความที่ได้รับการตีพิมพ์เป็นลิขสิทธิ์ของวารสารบริหารธุรกิจและการบัญชี มหาวิทยาลัยขอนแก่น
เอกสารอ้างอิง
Abdelghany, K.E. (2005). Measuring the quality of earnings. Managerial Auditing Journal, 20(9), 1001-1015.
Achleitner, A.-K. et al. (2014). Real earnings management and accrual-based earnings management in family firms. European Accounting Review, 23(3), 1-31.
Alhadab, M. & Nguyen, T. (2018). Corporate diversification and accrual and real earning management. Review of Accounting and Finance, 17(2), 198-214.
Al-Shattarat, B., Hussainey, K. & Al-Shattarat, W. (2018). The impact of abnormal real earnings management to meet earnings benchmarks on future operating performance. International Review of Financial Analysis. https://doi.org/10.1016/j.irfa.2018.10.001
Barnes, P. (2011). Minsky’s financial instability hypothesis, accounting information and the 2007–9 financial crisis in the UK and US. Accounting History, 16(4), 423-437.
Braam, G. et al. (2015). Accrual- based and real earnings management and political connections. The International Journal of Accounting, 50(2), 111-141.
Bradshaw, M.T., Richardson, S.A. & Sloan, R.G. (2001). Do Analysts and auditors use information in accruals? Journal of Accounting Research, 39(1), 45-74.
Bumrungtyat, N. & Sutthachai, S. (2016). A relationship between real activities earnings management and debt convenant maintenance of listed companies in The Stock Exchange of Thailand. NIDA Business Journal, 19, 94-114. (In Thai)
Charoenkijjarukorn, P. (2013). Sarbanes-Oxley Act and internaltional corporate in Thailand. Chulalongkorn Business Review, 35(138), 92-119. (In Thai)
Cohen, D., Dey, A. & Lys, T.Z. (2008). Real and accrual-based earnings management in the pre-and post-Sarbanes-Oxley Periods. Accounting Review, 83(3), 757-787.
Cohen, D. & Zarowin, P. (2010). Accrual- based and real earnings management activities around seasoned equity offerings. Journal of Accounting and Economics, 50(1), 2-19.
Dechow, P.M. (1994). Accounting earnings and cash flow as measure of firm performance: The role of accounting accrual. Journal of Accounting & Economics, 18(1), 3-42.
Dechow, P.M., Ge, W. & Schrand, C. (2010). Understanding earnings quality: A review of the proxies, their determinants and their consequences. Journal of Accounting and Economics, 50(2-3), 344-401.
Dechow, P.M. & Skinner, D. (2000). Earnings management: Reconciling the views of accounting academics, practitioners, and regulators. Accounting Horizons, 14(2), 235-250.
Ding, R., Li, J. & Wu, Z. (2018). Government affiliation, real earnings management, and firm performance: The case of privately held firms. Journal of Business Research, 83(2018), 138-150.
Enomoto, M., Kimura, F. & Yamaguchi, T. (2015). Accrual- based and real earnings management: An international comparison for investor protection. Journal of Contemporary Accounting & Economics, 11(3), 183-198.
Evans, M.E. et al. (2015). Reporting regulatory environments and earnings management: U.S. and Non-U.S. firms using U.S. GAAP or IFRS. Accounting Review, 90(5), 1969-1995.
Ewert, R. & Wagenhofer, A. (2005). Economic effects of tightening accounting standards to restrict earnings management. The Accounting Review, 80(4), 1101-1124.
Ferentinou, A.C. & Anagnostopoulou, S.C. (2016). Accrual-based and real earnings management before and after IFRS adoption. Journal of Applied Accounting Research, 17(1), 2-23.
Gennaioli, N., Ma, Y. & Shleifer, A. (2015). Expectations and investment. pp. 370-431. In Ed. Eichenbaum, M. & Parker, J.A., (2016). NBER Macroeconomics Annual 2015, vol 30. Crambridge: Univeristy of Chicago Press.
Graham, J.R., Harvey, C.R. & Rajgopal, S. (2005). The economic implications of corporate financial reporting. Journal of Accounting and Economics, 40(1), 3-73.
Gunny, K. (2010). The relation between earnings management using real activities manipulation and future performance: Evidence from meeting earnings benchmark. Contemporary Accounting Research, 27(3), 855-887.
Nuanpradit, S. (2018). The relationship between information asymmetry and real earnings management: The role of CEO duality in Thailand. Journal of Business Administration, 41(158), 48-69. (In Thai)
Kothari, S.P., Mizik, N. & Roychowdhury, S. (2016). Managing for the moment: The role of earnings management via real activities versus Aaccruals in SEO valuation. Accounting Review, 91(2), 559-586.
Phornlaphatrachakorn, K., Ngamsutti, S. & Ketchompu, D. (2020). Strategic pricing and firm performance:
Evidence from cosmetics SMEs in Thailand. KKBS JOURNAL of Business Administration and Accountancy, 4(2), 1-20.
Roychowdhury, S. (2006). Earnings management through real activities manipulation. Journal of Accounting and Economics, 42(3), 335-370.
Suksonghong, K. & Amran, A. (2020). Achieving earnings target through real activities anipulation: lesson from stock exchange of Thailand. International Journal of Monetary Economics and Finance, 13(3), 260-268.
Vorst, P. (2016). Real earnings management and long-term operating performance: the role of reversals in discretionary investment cuts. Accounting Review, 91(4), 1219-1256.
Zang, A.Y. (2012). Evidence on the trade-off between real activities manipulation and accrual-based earnings management. The Accounting Review, 87(2), 675-703.
